日前，“厦门辖区基金销售业务规范与发展论坛”在厦门牡丹国际大酒店举行，该论坛由厦门证监局、厦门证券期货业协会主办，兴业全球基金公司承办。厦门证监局副局长刘云峰、证监会基金部副主任洪磊、兴业全球基金公司副总经理杨卫东、建设银行厦门分行个金部产品经理刘元树等出席了会议并发表演讲。各商业银行厦门分支机构、证券经营机构的基金销售部门负责人、从事基金销售管理和营销的人员参加了此次会议。

    会议伊始，厦门证监局副局长刘云峰做了题为《加强基金监管规范业务行为》的演讲，介绍了厦门地区基金销售情况。证监会基金部副主任洪磊随后发表了《基金销售前瞻》的主题演讲。建行厦门分行个金部产品经理刘元树畅谈了银行渠道的基金销售经验。

证监会基金部副主任 洪磊发言

兴业全球基金公司副总经理杨卫东，代表基金公司做了题为《中国基金行业介绍与基金理财》的报告。

    杨卫东首先与与会嘉宾们分享了中国基金业近几年的发展。从资产规模来看，从0到3.2万亿仅用了十年时间；从公司数量来看，全国已有基金公司61家，其中55.7%即34家为合资基金公司，且系别现象明显，银行系基金，券商系基金，保险系基金，合资基金各具特色；从行业竞争来看，基金公司竞争格局正在形成，尽管目前市场集中度并不显著，且呈现下降趋势，但竞争强度有所上升，竞争主要围绕业绩、渠道、费率、EC、品牌、服务、产品等展开。杨卫东指出，后期，优势基金公司将会逐渐显现，中小基金面临生存压力的同时,也在谋求快速发展。

    “基金行业特有的行业属性也在日益突出”，杨卫东说道，相对于储蓄产品而言，基金产品具有较高的风险性、以及收益驱动性的市场需求；近年来，基金产品的同质化程度很高，股票型基金、混合型基金已成为为主体，占比高达80%以上；值得注意的是，基金公司品牌效应正在不断显现，基于信任的顾客关系显得越来越重要。

    从销售机构来看，目前，基本上形成了以基金公司为主的直销机构、以银行、券商等为主的代销机构，以及网上直销、代销为主的网络渠道等三大类销售网络。杨卫东认为，基金代销渠道大门敞开以后，基金公司也面临着机会与威胁，需要不断思考总结。渠道争夺手段创新，依靠价格竞争还是非价格竞争？基金公司渠道布局选择全国性策略还是区域性策略？这些问题都是基金公司需要思考的。

兴业全球基金公司副总经理 杨卫东发言

    随后，杨卫东就近几年基金行业的创新与发展发表了自己的观点，他指出，随着投资意识的增强、财富效应的显现、专家理财的兴起，投资者的参与度日益广泛，这些都驱使基金行业不断向纵深发展。制度的发展与创新为行业发展提供了规范，产品的创新为行业发展提供了基本载体。从产品大类来看，目前已经形成了公募、QDII、社保、企业年金、特定资产管理（“一对一”和“一对多”）等几大类。在产品创新问题上，杨卫东指出，创新的关键是要找到自己的方法，兴业全球基金多年来坚持创新为导向的产品设计理念，满足投资者的需求，兼顾资本市场风险与收益。旗下从兴业可转债开始到今年发行的兴业有机增长基金，都是在这种思路的带动下酝酿产生的。产品丰富的同时，基金交易方式也在不断创新，封闭式、开放式、LOF、ETF、网上交易为投资者提供了多种不同交易途径。

    从今后基金产品发展来看，杨卫东认为，制度的规范与约束、相关金融市场体系发展的完备性、相关金融市场的产品、投资者的需求、基金产品的运作成本考量等因素，都是基金产品发展的关键因素。他认为，未来，基金产品有望在三个方面进行创新，产品设计方面，将偏重指数化、结构化，突出创新性与差异化（ETF、指数、分级等）；交易方式上将更加便捷（场内与场外、封闭与开放）；交易成本不断降低，降低基金运作成本及投资者的投资成本。

    而在基金销售方面，杨卫东认为，将呈现如下几个趋势，基金公司代销渠道的选择与区域布局策略日渐重要；并且，围绕服务、品牌、业绩等非价格竞争逐渐成为主流；独立第三方基金销售机构，其未来发展值得期待；根据海外基金发展经验看，公募基金产品的主导地位将日益下降，专户理财等业务将经历快速发展。